Financiële informatie grensoverschrijdend toegankelijk voor de autoriteiten | terrorismefinancieringsbestrijding

Geplaatst op 12 februari 2019 door Ellen Timmer

Europa gaat vrolijk verder met het vreemde concept terrorismefinanciering. Het laatste nieuws: “Security Union: Commission welcomes the agreement on enhanced rules to fight terrorist financing“. De banken krijgen het nodige te doen.

Lees het persbericht:

Security Union: Commission welcomes the agreement on enhanced rules to fight terrorist financing
Brussels, 12 February 2019

Today the European Parliament and the Council reached a political agreement on the Commission’s proposal to facilitate cross-border access to financial information by law enforcement authorities.

A political priority for 2018-2019, the new measures will allow police to quickly access crucial financial information for criminal investigations, boosting the EU’s response to terrorism and other serious crime.

Welcoming the agreement, Commissioner for Migration, Home Affairs and Citizenship Dimitris Avramopoulos said: “If you want to catch criminals and terrorists, you need to be able to follow their money. The new rules agreed today will ensure swift access to financial information and smoother cooperation across Europe so that no criminal or suspect can slip under the radar any longer or get away with dirty money.”

Commissioner for the Security Union Julian King said: “We have been closing down the space in which terrorists and criminals operate, denying them the means to carry out their deadly attacks. Today, we are cutting this space even further, making it easier for law enforcement to access financial information to help them crack down on the financing of terrorism. I would like to thank the European Parliament and the Council for delivering on an important commitment to building a safer Europe.”

Commissioner for Justice, Consumers and Gender Equality Věra Jourová said: “Improving the cooperation between Financial Intelligence Units and law enforcement in the EU will allow us to crack down faster and more effectively on money laundering. We need to be vigilant towards suspicious transfers of money, which can be one of the signals that a terrorist attack is being prepared. Such information needs to be relayed fast, and this can only be done if we have a strong network.”

With modern technology, criminals and terrorists can transfer money between financial institutions in a matter of minutes. Law enforcement’s access to financial information is often too slow and too cumbersome, preventing them from completing criminal investigations and effectively cracking down on terrorists and serious criminals. Complementing the EU Anti-Money Laundering framework, the measures agreed today will:

• Allow timely access to financial information: Law enforcement authorities and Asset Recovery Offices (AROs) will have direct access to bank account information contained in national centralised bank account registries or data retrieval systems. Europol will also be able to access this information indirectly.
• Improve cooperation: The new rules enhance cooperation between national authorities, Europol and the Financial Intelligence Units (FIUs).
• Safeguard data protection: Law enforcement will have access to limited information only on the identity of the bank account holder and in specific cases of serious crime or terrorism, ensuring that the rights and freedoms of individuals are fully protected, in particular the right to the protection of personal data.

Next steps
The Directive will now need to be formally adopted by the European Parliament and the Council. Once it enters into force, Member States will have 24 months to implement the new rules into national legislation.

Background
Criminal groups and terrorists are increasingly operating across borders with their assets located both within and beyond EU territory. While the EU has a strong EU Anti-Money Laundering framework, the current rules do not set out the precise conditions under which national authorities can use financial information for the prevention, detection, investigation or prosecution of certain criminal offences.
Following up on the Action Plan set out in February 2016, in April 2018 the Commission proposed to facilitate the use of financial and other information to prevent and combat serious crimes, such as terrorist financing, more effectively. The measures, agreed today by the European Parliament and the Council, strengthen the existing EU anti-money laundering framework as well as Member States capacity to combat serious crime.

For More Information
* Press Release – Security Union: Commission presents new measures to deny terrorists and criminals the means and space to act (17 April 2018)
* Frequently Asked Questions – Security Union: Denying terrorists the means to act (17 April 2018)

In het persbericht van april 2018 werd gesproken over:

Cutting off terrorist financing

To allow law enforcement authorities timely access to financial information necessary for investigations of serious crimes (including information on bank accounts and financial analysis), the Commission is proposing a new Directive which will provide for:

Direct access to bank account information: law enforcement authorities and Asset Recovery Offices will have direct access on a case-by-case basis to bank account information contained in national, centralised registries enabling the authorities to identify in which banks a suspect holds accounts. Data protection safeguards ensure that only limited information on the identity of the bank account holder and only in specific cases of serious crime or terrorism would be made available to law enforcement officers.

Better cooperation: the Directive provides for better cooperation between national law enforcement authorities and the national Financial Intelligence Unit (FIU) as well as between Member States. This includes the possibility for law enforcement to request financial information or analysis from FIUs – including data on financial transactions, as well as the possibility for FIUs to request law enforcement information from their competent national authorities.

Dit zijn ingrijpende bevoegdheden.

Geplaatst in Europa, Financieel recht, onder meer Wft, Wtt, Fraude, witwasbestrijding, Wwft, Grondrechten | Tags: , | Plaats een reactie

Mislukking van de witwasbestrijding | Wwft

Geplaatst op 12 februari 2019 door Ellen Timmer

Uit de vele berichten die de afgelopen tijd zijn verschenen over criminaliteitsbestrijding door banken, kan worden afgeleid dat het regelgevend concept dat hier achter zit mislukt is, nu de banken niet slagen in de door de overheid aan hen opgelegde taak. Die taak is gebaseerd op de veronderstelling van de nationale en internationale overheden dat private ondernemingen criminaliteit kunnen opsporen. In dat verband zou je veronderstellen dat banken in een uitgelezen positie verkeren, de transacties gaan over hun systemen en zij hebben zeer veel klanten. Dat juist de banken hier niet in slagen, geeft te denken.

Het is tijd dat de overheden gaan nadenken over een andere aanpak.

 

—

—

 

—

 

Meer informatie:

Recente krantenartikelen:

Een greep uit eerdere artikelen over witwasbestrijding door banken:

Geplaatst in Financieel recht, onder meer Wft, Wtt, Fraude, witwasbestrijding, Wwft | Tags: , , , | Plaats een reactie

Hoe Europa de risico’s van PSD2 onderschat | publicatie over veilige toegang tot rekeninginformatie

Geplaatst op 12 februari 2019 door Ellen Timmer

Op dit moment worden burgers van allerlei kanten gewaarschuwd voor de risico’s van PSD2, “Payment Services Directive 2“, de Europese regeling die het mogelijk maakt dat nieuwe financiële ondernemingen, de zgn. ‘rekeninginformatiedienstverleners‘  en ‘betaalinitiatiedienstverleners‘ toegang krijgen tot de bankrekening van burgers en ondernemingen. Zo stond deze maand in het tijdschrift van Vereniging Eigen Huis een artikel waarin zeer uitdrukkelijk voor PSD2 wordt gewaarschuwd.

Op ScienceDirect (Computer Law & Security Review) is een artikel van P.T.J. Wolters en B.P.F. Jacobs verschenen met de titel “The security of access to accounts under the PSD2“. Uit het artikel blijkt dat PSD2 de vertrouwelijke gegevens van rekeninghouders onvoldoende beschermt.

Uit de samenvatting:

An analysis of the PSD2 shows that the development of the market for payment services has a higher priority. Security and privacy are ultimately subordinate.

First, the PSD2 does not adequately protect the personal data of the users. The definition of ‘account information service’ is broad and covers a wide range of services. This allows the payment service providers to circumvent the limitations of the access to accounts.

Next, the payment service providers have a ‘fall back option’ that allows ‘screen scraping’ if the dedicated interface is not functioning properly. Although this access is constrained by several safeguards, the fall back option gives the payment services provider unlimited access to the account of the user.

Finally, the payment service providers have considerable freedom to arrange their authentication process as they see fit. The banks seem to be required to trust this process. The PSD2 and regulatory technical standards do not demand that a bank is able to verify the authentication or the integrity of the payment order.

Mijn conclusie:
PSD2 is een onverstandige regeling en dient per ommegaande te worden herzien.

Geplaatst in Europa, Financieel recht, onder meer Wft, Wtt, Fraude, witwasbestrijding, Wwft, Grondrechten, ICT, privacy, e-commerce | Tags: , , , , , , , | Plaats een reactie

AFM-speerpunt 2019 Wwft

Geplaatst op 11 februari 2019 door Ellen Timmer

In januari maakte de AFM maakt door middel van de Agenda 2019 bekend dat naleving van de Wwft één van haar speerpunten is.
Op de overzichtspagina inzake het ‘speerpunt Wwft’ wordt de poortwachtersrol van financiële ondernemingen uitgelegd:

Financiële ondernemingen hebben een belangrijke functie om financieel-economische criminaliteit en in het bijzonder witwassen te voorkomen. Zij hebben daarbij onder meer de volgende verantwoordelijkheden:

* Voorkomen dat criminelen hun uit misdaad verkregen gelden kunnen witwassen via het financieel systeem.
* Voorkomen dat personen en organisaties waarop (inter)nationale sancties rusten kunnen deelnemen aan het financieel systeem.
* Voorkomen dat ondernemingen en personen kunnen profiteren van fraude en corruptie.

De facto betekent dit financiële ondernemingen ten behoeve van de overheid criminaliteit moeten opsporen en melden als ‘ongebruikelijke transactie’ bij FIU-Nederland.

De AFM zwijgt over de vraag hoe de financiële ondernemingen aan informatie moeten komen om deze opsporingstaak goed te vervullen.

Handelaren in persoonsgegevens
Er een toenemend aantal datahandelaren die persoonsgegevens leveren ten behoeve van de criminaliteitsbestrijding (ook wel als ‘witwasbestrijding’ aangeduid). Voorbeelden zijn World Check en Relian.

Enig toezicht op de integriteit van deze datahandelaren ontbreekt, over de vraag of de Algemene Verordening Gegevensbescherming (AVG) wordt nageleefd, is niets bekend en de kwaliteit van de door hen vergaarde gegevens wordt niet onafhankelijk getoetst. Dat maakt het gebruik van deze leveranciers zeer riskant; uitwisseling van gegevens is in strijd met de AVG.

Het is hoog tijd dat dit onderwerp wetgevend wordt aangepakt.

Meer informatie:

Geplaatst in Financieel recht, onder meer Wft, Wtt, Fraude, witwasbestrijding, Wwft | Tags: , , , , , | 2 reacties

Centrale contactpunten voor ondernemers in de EU

Geplaatst op 10 februari 2019 door Ellen Timmer

Op de site van het Ondernemingsplein wordt in in het bericht “Digitale Europese toegangspoort” uitleg gegeven over de digitale Europese toegangspoort, de ‘Single Digital Gateway’. Per land is er een zgn. ‘Point of Single Contact’ (PSC) website, ook wel ‘centrale contactpunten’ genoemd.

De centrale contactpunten zijn overheidsportals die ondernemers in de dienstensector informatie geven en helpen om procedures online af te handelen. Ze worden beheerd door een netwerk van nationale coördinatoren, EUGO.

Meer informatie:

Dit artikel is op het ondernemingsrechtweblog verschenen.

Geplaatst in Handelsrecht | Tags: , | Plaats een reactie

Onze Taal over de namen van wetten

Geplaatst op 9 februari 2019 door Ellen Timmer

Onze Taal publiceerde een lezenswaardig artikel over de namen van wetten, “Wetsnamen schrijven“. Daaruit blijkt dat sinds de negentiger jaren het gebruik is om bij afkortingen alleen de eerste letter van de afkorting met hoofdletter te schrijven. Dus ‘Wwft’ en niet ‘WWFT’.

Onze Taal schrijft onder meer:

Bij alle afkortingen alleen een beginhoofdletter schrijven: Wmo, Wob, Wro, Wm, enz. Dit gebruik is gangbaar bij ambtenaren, juristen en anderen die veel over wetten schrijven, en lijkt steeds algemener te worden. Deze optie voorkomt een overdaad aan hoofdletters.

Geplaatst in Juridisch diversen | Tags: | Plaats een reactie

Accountants gaan deponeren jaarrekening bevorderen

Geplaatst op 8 februari 2019 door Ellen Timmer

Uit een publicatie van de Stuurgroep Publiek Belang van accountantsorganisatie NBA blijkt dat accountants het tijdig deponeren van de publicatieversie van de jaarrekening gaan bevorderen. Uit het bericht van de NBA over de Stuurgroep:

Ook bepleit de Stuurgroep dat zowel overheid als accountant een actievere rol innemen om ervoor te zorgen dat organisaties tijdig hun stukken deponeren. Lelieveld: “Tijdige deponering is in het belang van de gebruiker en het maatschappelijk verkeer. Temeer omdat informatie over toekomstbestendigheid aan relevantie inboet naarmate deze later publiek gemaakt wordt.”

In de samenvatting van de publicatie staat:

Onderzoek laat zien dat een groot aantal ondernemingen ‘laat’ deponeert. Om tijdig deponeren te bewerkstelligen is naar onze mening met name een rol voor de overheid weggelegd. We denken daarbij aan:

• het duidelijker invullen van de bijzondere omstandigheden die uitstel van de opmaak rechtvaardigen, waarbij wij van mening zijn dat going concern issues geen reden voor uitstel zouden mogen zijn vanwege de relevantie voor gebruiker om tijdig geïnformeerd te zijn, en
• actievere handhaving bij overschrijding van termijnen (te beginnen in geval van overschrijding van de 12 maandstermijn door bijvoorbeeld de Kamer van Koop- handel), en
• verkorten van de maximale deponeringstermijn voor controleplichtige rechtspersonen.

Het staat nog iets uitvoeriger op pagina 21:

Wettelijke deponeringsplicht overschrijden
De praktijk toont dat ondernemingen soms ook de wettelijke deponeringsplicht van 12 maanden overschrijden. In dergelijke situaties adviseren wij dat de controlerend accountant:

• de directie (en waar van toepassing de Raad van Commissarissen) schriftelijk wijst op de gevolgen op het gebied van bestuurdersaansprakelijkheid;
• zich vanuit het perspectief van zijn zorgplicht afvraagt of dergelijk uitstel acceptabel is in het licht van noodzakelijke informatievoorziening aan derden. Uitstel zou niet gebaseerd moeten zijn op de afweging om onwelgevallige informatie (zoals het bestaan van going concern risico’s) nog niet bekend te maken.

Om tijdig deponeren te bewerkstelligen is naar onze mening echter met name een rol voor de overheid weggelegd. We denken daarbij aan:

• het duidelijker invullen van de bijzondere omstandigheden die uitstel van de opmaak rechtvaardigen, waarbij wij van mening zijn dat going concern issues geen reden voor uitstel zouden mogen zijn vanwege de relevantie voor gebruiker om tijdig geïnformeerd te zijn, en
• actievere handhaving bij overschrijding van termijnen (te beginnen in geval van overschrijding van de 12 maandstermijn door bijvoorbeeld de Kamer van Koophandel), en
• verkorten van de maximale deponeringstermijn voor controleplichtige rechtspersonen.11, 12

[Noten]

11 Dit is een van de suggesties zoals gedaan door Prof.dr. R.G.A. Vergoossen RA in zijn opiniestuk over de NBA greenpaper in het Financieel Dagblad van 19 juni 2018
12 In het Verenigd Koninkrijk dienen ondernemingen hun jaarrekeningen te deponeren bij het zogenaamde ‘Companies House’. Daar geldt voor private companies (vergelijkbaar met BV) een termijn van 9 maanden en voor public companies (vergelijkbaar met NV) een termijn van 6 maanden. Indien een onderneming voorziet deze termijnen niet te halen dient een met redenen omkleed verzoek tot uitstel te worden ingediend bij Companies House. Niet geaccordeerde overschrijdingen leiden daar tot boetes.

Voorts is de Stuurgroep een voorstander van het deponeren van het bestuursverslag bij het handelsregister.

De voorstellen van de Stuurgroep vergen een aanpassing van de wettelijke verslaggevingsregels.

Neemt accountantskantoor afscheid
Hoewel de geciteerde teksten er niet over spreken dat accountantskantoren afscheid nemen van cliënten die hun publicatiestukken niet tijdig bij het handelsregister deponeren, mag worden verwacht dat dit het vervolg zal zijn. Denkbaar is dat niet-tijdig deponeren ook gevolgen heeft voor rechtspersonen die niet controleplichtig zijn (‘klein’ of ‘micro’ in het jaarrekeningenrecht).

Het land waar de nominee director is uitgevonden
De Stuurgroep noemt de UK als voorbeeld. In de UK zijn veel regels in het rechtspersonenrecht anders dan in Nederland. Zo zijn de ‘nominee director‘ en de ‘nominee shareholder‘ daar uitgevonden en hadden (hebben?) advocaten daar een praktijk die hier niet mogelijk is zonder een vergunning op grond van de Wet toezicht trustkantoren. Mogelijk is de rol van Companies House daar anders dan de Kamer van Koophandel hier. Dus of we Engeland wel als voorbeeld moeten noemen is de vraag.

Meer informatie:

Geplaatst in Dienstverlening - juridisch financieel [advocaten, accountants, belastingadviseurs e.d.], Fraude, witwasbestrijding, Wwft, Jaarverslaggeving, Rechtspersonenrecht | Tags: , , | Plaats een reactie

Discrimination, artificial intelligence, and algorithmic decision-making

Geplaatst op 8 februari 2019 door Ellen Timmer

If you like reading, in the area of IT and privacy there is a lot to read. For instance the new publication by Frederik Borgesius, “Discrimination, artificial intelligence, and algorithmic decision-making” for the Council of Europe.

The executive summary runs as follows:

This report, written for the Anti-discrimination department of the Council of Europe, concerns discrimination caused by algorithmic decision-making and other types of artificial intelligence (AI). AI advances important goals, such as efficiency, health and economic growth but it can also have discriminatory effects, for instance when AI systems learn from biased human decisions.

In the public and the private sector, organisations can take AI-driven decisions with farreaching effects for people. Public sector bodies can use AI for predictive policing for example, or for making decisions on eligibility for pension payments, housing assistance or unemployment benefits. In the private sector, AI can be used to select job applicants, and banks can use AI to decide whether to grant individual consumers credit and set interest rates for them. Moreover, many small decisions, taken together, can have large effects. By way of illustration, AI-driven price discrimination could lead to certain groups in society consistently paying more.

The most relevant legal tools to mitigate the risks of AI-driven discrimination are non-discrimination law and data protection law. If effectively enforced, both these legal tools could help to fight illegal discrimination. Council of Europe member States, human rights monitoring bodies, such as the European Commission against Racism and Intolerance, and Equality Bodies should aim for better enforcement of current nondiscrimination norms.

But AI also opens the way for new types of unfair differentiation (some might say discrimination) that escape current laws. Most non-discrimination statutes apply only to discrimination on the basis of protected characteristics, such as skin colour. Such statutes do not apply if an AI system invents new classes, which do not correlate with protected characteristics, to differentiate between people. Such differentiation could still be unfair, however, for instance when it reinforces social inequality.

We probably need additional regulation to protect fairness and human rights in the area of AI. But regulating AI in general is not the right approach, as the use of AI systems is too varied for one set of rules. In different sectors, different values are at stake, and different problems arise. Therefore, sector-specific rules should be considered. More research and debate are needed.

Geplaatst in English - posts in English on this blog, Grondrechten, ICT, privacy, e-commerce | Tags: , , , | Plaats een reactie

Toename chaos rondom schurkenstaten in de witwasbestrijding | Wwft, AMLD

Geplaatst op 8 februari 2019 door Ellen Timmer

De Europese Commissie zal naar verwachting de chaos rondom de ‘schurkenstaten’ verhogen door de zwarte lijst van landen die onvoldoende doen aan witwasbestrijding en bestrijding van terrorismefinanciering [*] opnieuw aan te passen, zo lees ik bij Nu.nl.

Al eerder schreef ik dat het hoog tijd is voor een schurkenstaten-database, waarin voor nu en voor het verleden kan worden teruggevonden welke landen op welke schurkenstatenlijstjes staan met verwijzing naar de bronnen en met een beoordeling van de status van de bronnen. Dat lijkt me een mooie actie voor Europa, waartoe Nederland het initiatief kan nemen.

—

[*] Schurkenstaten in de witwasbestrijding: de Europese Commissie stelt op basis van Europese antiwitwasrichtlijn, AMLD4, een lijst van landen die een hoog risico op witwassen en/of terrorismefinanciering zouden opleveren. Deze lijst betreft uitsluitend witwasbestrijding en moet goed worden onderscheiden van andere schurkenstatenlijsten, zoals de Europese lijst van belastingzondaren en de FATF-lijsten.

—

Meer over schurkenstaten op dit blog via deze link. Meerdere malen schreef ik over de chaos in de informatievoorziening in de witwasbestrijding, onder meer in 2015 en 2016.

Geplaatst in Europa, Financieel recht, onder meer Wft, Wtt, Fraude, witwasbestrijding, Wwft | Tags: , , , , | Plaats een reactie

Nomination for the Lawyers for Lawyers Award

Geplaatst op 7 februari 2019 door Ellen Timmer

Until 1 March 2019 lawyers can be nominated for the Lawyers for Lawyers Award. The organisation Lawyers for Lawyers writes on the nomination page:

The Lawyers for Lawyers Award aims to honor lawyers who have made significant contributions to the protection of the rule of law and human rights in challenging environments. They face threats and harassment as reprisal for helping others. Because they represent clients in sensitive cases or speak out against rights violations.

 

Geplaatst in Dienstverlening - juridisch financieel [advocaten, accountants, belastingadviseurs e.d.], English - posts in English on this blog, Grondrechten | Tags: | Plaats een reactie